Sommario:
Punti Chiave
- La funzione Ricerca Obiettivo di Excel è utile per i calcoli inversi nella pianificazione finanziaria, come l’analisi CVP.
- La Ricerca Obiettivo può assistere nell’analisi NPV determinando i prezzi di vendita per raggiungere obiettivi specifici.
- Utilizzare la Ricerca Obiettivo in Excel per vari compiti finanziari come l’analisi dei rapporti, la pianificazione del budget, il rimborso dei prestiti e la pianificazione pensionistica.
La pianificazione e l’analisi finanziaria spesso richiedono di lavorare in retrospettiva attraverso i dati. Qui entra in gioco la funzione Ricerca Obiettivo di Excel. Questa potente funzione ti permette di evitare calcoli inversi, consentendo a Excel di trovare gli input che producono l’output desiderato. Sebbene ci siano dozzine di compiti di pianificazione finanziaria in cui puoi utilizzare la Ricerca Obiettivo, la trovo particolarmente utile per queste analisi comuni.
1 Analisi Costi Volume Profitto
L’analisi Costi Volume Profitto (CVP) è una tecnica che analizza l’effetto delle variazioni nel volume o nei costi sul profitto di un’azienda. Con la funzione Ricerca Obiettivo di Excel, puoi eseguire l’analisi CVP in modo molto più efficiente.
Per spiegare con un semplice esempio, supponiamo di voler calcolare quante unità dovresti vendere per raggiungere il pareggio. Inizia creando un semplice prospetto che mostra il prezzo di vendita, il costo variabile e il costo fisso. Per ora, puoi inserire un numero presunto di unità e calcolare il margine di contribuzione e il profitto.
Quindi, dalla scheda Dati, seleziona Analisi di cosa succede e poi Ricerca Obiettivo. Apparirà una finestra di dialogo che ti chiederà di inserire tre parametri.
- Cellula da impostare: Qui, inserisci l’indirizzo della cella che contiene l’output per cui hai un valore target in mente. Nel nostro caso, sarà la cella che contiene il tuo profitto/perdita.
- Valore da raggiungere: Inserisci il valore target. Per il pareggio, questo dovrebbe essere impostato su 0.
- Cellula di variazione: L’input che desideri modificare per raggiungere l’output target. Poiché stiamo trovando le unità per raggiungere il pareggio, questa sarà la cella contenente il numero di unità.
Una volta inseriti i parametri, clicca su OK e Excel cambierà i valori per dirti quante unità devi vendere per raggiungere il pareggio.
Allo stesso modo, se vuoi scoprire quante unità dovresti vendere per guadagnare, ad esempio, $5000, utilizza di nuovo la funzione Ricerca Obiettivo, impostando il Valore da raggiungere a 5000 anziché 0. In alternativa, se desideri trovare il prezzo di vendita o il costo variabile per raggiungere il profitto target (mantenendo costanti le unità), puoi fare riferimento alla cella del prezzo di vendita/costo nel parametro di Cellula di variazione.
2 Analisi del Valore Attuale Netto
L’analisi del Valore Attuale Netto (NPV) è una tecnica di valutazione degli investimenti utilizzata per decidere se intraprendere un progetto specifico o una decisione aziendale. Quando utilizzi l’analisi NPV, la Ricerca Obiettivo può essere utile per vari calcoli.
Ad esempio, puoi usarla per trovare il prezzo a cui dovresti vendere il tuo prodotto per raggiungere un certo NPV da un progetto.
Per farlo, costruisci il tuo modello NPV, utilizzando tutti i costi previsti e un prezzo di vendita presunto. Questo ti darà un NPV basato sul prezzo di vendita che hai ipotizzato. Ora, utilizzando la Ricerca Obiettivo, seleziona la cella contenente l’NPV come Cellula da impostare, inserisci l’NPV target (ad esempio $1.000.000) nel campo Valore da raggiungere e inserisci il numero della cella contenente il prezzo di vendita nel campo Cellula di variazione. Voilà! Excel ti dirà quanto dovresti addebitare per raggiungere l’NPV target.
Oltre al prezzo di vendita, puoi variare altri input come le unità o il costo del capitale/tasso di sconto.
3 Analisi dei Rapporti
Hai preso in prestito da una banca e i termini del prestito richiedono di mantenere un copertura degli interessi di 2,5, un rapporto rapido di 1 e un rapporto debito/capitale proprio di 0,5. Qui, la Ricerca Obiettivo può aiutarti a scoprire quanto possono cambiare le tue spese per interessi, contante o debito senza violare i vincoli.
Per illustrare, importa i tuoi bilanci all’interno di Excel e calcola il rapporto rapido. Poi, utilizza la Ricerca Obiettivo, impostando la Cellula da impostare come la cella contenente il rapporto rapido, mantenendo il Valore da raggiungere a 1 (o il tuo rapporto target), e chiedi a Excel di aggiustare il rapporto variando i debiti commerciali. La Ricerca Obiettivo ti farà sapere quanto possono aumentare i tuoi debiti commerciali mantenendo il rapporto entro il limite.
4 Pianificazione del Budget
Durante la preparazione del budget per l’anno successivo, ti rendi conto che la spesa per commissioni prevista è piuttosto alta. Per ridurre la spesa a un importo target (ad esempio $50.000), puoi utilizzare la Ricerca Obiettivo per trovare la percentuale di commissioni che dovresti offrire agli agenti di vendita.
Basandoti sulla tua attuale percentuale di commissioni e sul fatturato delle vendite, calcola la spesa stimata. La Cellula da impostare qui sarà quella contenente la spesa per commissioni, il Valore da raggiungere sarà 50.000 e la Cellula di variazione sarà la cella contenente la percentuale di commissione.
Una volta che clicchi su OK, la Ricerca Obiettivo calcolerà una percentuale di commissione per te, riducendo la tua spesa preventivata a $50.000.
5 Rimborso del Prestito
La Ricerca Obiettivo può essere utile anche per le tue finanze personali. Supponiamo che tu voglia prendere un prestito ma puoi pagare solo rate mensili di $1500. Utilizzando la funzione PMT e la Ricerca Obiettivo, puoi scoprire quanto puoi prendere in prestito a un tasso d’interesse fisso.
Per farlo, prima usa la funzione PMT per calcolare i pagamenti di un prestito, assumendo qualsiasi importo come capitale. Poi, utilizza la Ricerca Obiettivo con i seguenti parametri:
- Cellula da impostare come la cella contenente l’installamento mensile
- Valore da raggiungere come l’importo dell’installamento mensile che puoi pagare
- Cellula di variazione come la cella contenente l’importo del prestito
6 Pianificazione della Pensione
Allo stesso modo, se stai pianificando la tua pensione e desideri prelevare $7000 ogni mese per 30 anni dopo il ritiro, puoi utilizzare la Ricerca Obiettivo per trovare l’importo dei contributi mensili che dovresti effettuare prima della pensione.
Inserisci le seguenti informazioni in Excel:
- Un importo presunto dei contributi mensili
- Mesi fino alla pensione (cioè il numero di volte in cui contribuirai)
- Numero di prelievi (cioè i mesi dopo la pensione in cui desideri prelevare denaro)
Poi calcola il valore futuro in Excel utilizzando la funzione FV:
=FV(tasso d'interesse/12, mesi fino alla pensione, contributo mensile presunto)
Questo ti darà il valore futuro dei tuoi risparmi all’età pensionabile. Ora utilizza PMT per trovare l’importo dei prelievi mensili.
=PMT(tasso d'interesse/12, numero di prelievi mensili post-pensione, -valore futuro dei risparmi)
Ora che hai una base di calcolo, puoi utilizzare la Ricerca Obiettivo.
- Nel campo Cellula da impostare, seleziona la cella che contiene l’importo del tuo prelievo mensile.
- Il valore da raggiungere sarà $7000 (o l’importo che desideri prelevare mensilmente).
- Il campo della cellula di variazione dovrebbe menzionare la cella contenente il tuo contributo mensile.
In pochi secondi, Excel ti dirà quanto dovresti mettere da parte ogni mese ora per poter prelevare $7000 dopo la pensione.
Grazie alla Ricerca Obiettivo e ad altre funzioni finanziarie disponibili in Excel, le tue norme di analisi finanziaria possono diventare molto più semplici ed efficienti. Oltre alla pianificazione e all’analisi, puoi utilizzare Excel anche per preparare i tuoi bilanci finanziari.